防守型股票指那些不受经济周期和市场波动太大影响的股票,比如必需消费品、医疗保健、公用事业等板块,这些股票能提供稳定的收益,也能在市场下跌时起到保值防御的作用。在调整投资组合时,保持一定比例的防守型股票既能获得必要的收益,也能控制风险。
防守型股票以获取稳定收益为主
防守型股票代表的大多是必需消费品、医疗保健、公用事业等行业,这些行业需求相对稳定,盈利也比较稳定。即使在经济衰退期,人们也需要必需品的消费,这类股票的业绩不会受到太大影响。投资这些股票,可以获得较为稳定的股息收益。
防守型股票可抵御市场风险
当整个市场出现调整或下跌时,防守型股票能起到保值防御的作用,跌幅相对更小。因为这些行业的盈利不会像周期性行业那样剧烈波动。投资者可以通过配置防守型股票来分散风险,防止投资组合遭受过重打击。
防守型股票配置比例取决于风险偏好
一般来说,防守型股票在投资组合中的比例可以在20%-50%之间,具体取决于投资者的风险承受能力。年轻投资者可配置更多进取型股票,中老年投资者应当增加防守型股票以控制风险。适当调整不同类型股票的配比,使收益和风险在可以接受的范围内。
核心要点在于平衡获取收益与控制风险
防守型股票的主要作用是控制风险,进取型股票的作用在于获得较高收益。投资者需要在二者之间找到平衡。防守型股票提供了收益基础,进取型股票使收益最大化,要抓好这个度,既不至于失去防御能力,也不致收益过低。平均分散投资于不同类型的股票,可以获得最优化的投资回报。
防守型股票可以提供稳定的股息收益,也能在市场下跌时起到保值防御的作用。调整投资组合时,适当配置防守型股票,既能获取必要收益,也能控制风险。其具体比例要视投资者的风险偏好来定。平衡收益与风险控制之间的关系,是防守型股票配置的核心要点。